Trading Pullbacks In Trends Forex

TRADERS NOTEBOOK Trading Pullbacks in Trends 02/04/04 04:21:03 PM PST von Steven Palmquist Testen Sie die Systeme in Ihrem Trading-Toolbox und stellen Sie sicher, dass Sie die richtigen für die aktuellen Marktbedingungen verwenden. Die Entwicklung einer einzigen Handelstechnik und verwenden sie die ganze Zeit ist wie mit einem Schraubendreher, auch wenn Sie wirklich brauchen einen Meißel statt. So wie ein Schreiner verschiedene Werkzeuge für verschiedene Aufgaben im Zusammenhang mit seinem Job hat, braucht der erfolgreiche Händler eine Reihe von Werkzeugen für den Umgang mit unterschiedlichen Marktbedingungen. Mit den richtigen Tools und wissen, wann sie zu benutzen, wird jedem Händler helfen, erfolgreicher zu handeln. WERKZEUGE DES HANDELS Eines der Werkzeuge, die in der Händler-Toolbox sein sollte, ist ein gutes System für den Handel Pullbacks in Trending-Aktien. Da der Markt nicht die ganze Zeit Trend, müssen Sie auch eine Möglichkeit, um festzustellen, wann es angebracht ist, dieses Tool zu verwenden und wenn es am besten ist, etwas anderes zu verwenden. Backtesting kann Einblick geben, wann dieser Ansatz zu nutzen und wann in bar zu bleiben, sowie zu bestimmen, welche Arten von Pullbacks und Filter am rentabelsten sind. Backtesting kann Antworten auf Fragen wie: Wie funktioniert das Volumen auf den Pullback beeinflussen Ergebnisse Wie Volumen auf den Breakout-Tag die Rentabilität Ihres Systems beeinflussen In welchen Marktbedingungen sollte die Pullback-Technik verwendet werden Die Kenntnis der Antworten auf diese Fragen können Sie ein Wirksamer Händler und vermindern Ihr Risiko. Eine der Techniken, die ich für den Handel Pullbacks zu verwenden ist, für Bestände suchen, die in einem etablierten Aufwärtstrend gewesen sind, aber dann zurückgezogen mit mindestens drei aufeinander folgenden unteren Highs. 1 zeigt ein Diagramm von NFLX, das ein Beispiel eines Pullback-Handelsmusters Anfang März 2003 veranschaulicht. Abbildung 1: Trading-Pullbacks. NFLX setzte einen Aufwärtstrend ein und zog dann mit mindestens drei aufeinander folgenden niedrigeren Höhen zurück. NFLX war in einem etablierten Aufwärtstrend von November 2002 bis März 2003. Anfang März zeigte es einen Pullback von drei unteren Höhen. Am nächsten Tag brach NFLX die vorherigen Tage hoch, beendete das Pullback-Muster und stellte einen Einstiegspunkt oder Auslöser zur Verfügung. Nach dem Auslöser, NFLX verschoben 23 in vier Tagen. Seine leicht zu finden Beispiele, die für jedes System funktionieren würde, weshalb es so wichtig ist für Händler, sorgfältig zu erforschen und zu testen ein System, bevor sie tatsächlich verwenden. Der erste Schritt besteht darin, das System klar zu definieren, damit es getestet und ausgewertet werden kann. Die Regeln für das Pullback-System finden Sie in Abbildung 2. Die Ein - und Ausstiegsregeln sind einfach und erfordern nicht, dass Sie den ganzen Tag am Bildschirm geklebt werden. Die Aktien werden in einem Aufwärtstrend gehalten, wenn sie über dem 200-Tage-einfachen gleitenden Durchschnitt schlossen, und die 20-Tage-Pisten der 28-, 50- und 20-Tage-einfachen gleitenden Durchschnittswerte waren positiv. Abbildung 2: Regeln für den Rückzugshandel. BACKTESTING Bei der Bewertung eines Systems teste ich es zuerst in einem Marktumfeld, in dem es funktionieren sollte. Wenn es nicht vielversprechende Resultate in den günstigen Bedingungen zeigt, sein Bestes, um eine andere Idee zu versuchen. Wenn es Versprechen in einem günstigen Markt zeigt, werde ich dann testen, es unter einer Reihe von verschiedenen Bedingungen und Zeiträume. Abbildung 3 zeigt die Backtesting-Ergebnisse für das dreitägige Pullback-System während des dreimonatigen Bullish-Zeitraums vom 5. September 2003 bis zum 4. Dezember 2003. Abbildung 3: Backtesting-Ergebnisse für den dreitägigen Pullback-Scan. Damit ich ein Handelssystem in Erwägung ziehen kann, muss es drei Kriterien erfüllen: Das System muss mehr Gewinner zeigen als Verlierer Der durchschnittliche Gewinn der Gewinne muss größer sein als der durchschnittliche Verlust der verlierenden Trades, und es muss eine angemessene Zahl geben Der Trades für die Testperiode. Ein System, das diese Kriterien erfüllt, hat eine positive Erwartung. Handel ist ein Spiel der Wahrscheinlichkeiten. Wenn ich mehr gewinne als ich verliere, und mehr auf die Gewinner zu verdienen, als ich auf die Verlierer verlieren, dann ist mein Job, das Spiel oft zu spielen. Wenn wir eine Münze drehen und jedes Mal, wenn es kommt, Köpfe geben Sie mir 1, und wenn es kommt Schwänze, die ich Ihnen 0,95, ist mein Ziel, um Ihnen zu spielen, so lange wie möglich. Die Münze kann nach oben kommen Schwänze eine Reihe von Zeiten in einer Reihe, aber ich weiß, dass auf lange Sicht werde ich kommen voraus. Abbildung 3 zeigt, dass während der Testperiode das dreitägige Pullback-System eine positive Erwartung hat. Es gibt Gewinne Trades 64 der Zeit, und der durchschnittliche Gewinn der Gewinne Trades ist größer als der durchschnittliche Verlust von verlieren Trades. Die durchschnittliche jährliche Return on Investment (ROI) Zahl ist interessant, aber da sie davon ausgeht, dass der Trader alle 2.371 Trades einnimmt und nicht die Positionsbelegung berücksichtigt, ist er nicht reflektierend für die tatsächliche Praxis. Die ROI Zahl ist eine gute Zahl von Verdienst, und das Gewinnen 64 der Zeit in einem guten Markt hält den Wolf von Ihrer Tür. Um die Auswirkungen von Volumenbetrachtungen auf den dreitägigen Pullback-Scan zu testen, lief ich den Backtest während des gleichen Zeitraums vom 5. September 2003 bis zum 4. Dezember 2003 erneut. Diesmal wurden drei verschiedene Volumenfilter verwendet Zeit. Die Ergebnisse in Figur 4 zeigen, daß während dieser Zeitspanne die Handelsergebnisse verbessert werden können, indem man auf Positionen konzentriert, wo das Volumen am Auslöse-Tag über dem Durchschnitt liegt. Abbildung 4: Ergebnisse der Volumenfilter für den Pullback-Scan. FILTER VERWENDEN Nach der Auswertung der Volumenfilter habe ich die Auswirkungen von Filtern getestet, die den Schlusskurs des Auslösertages verwenden. Das Hinzufügen von Anforderungen an den dreitägigen Pullback-Scan (wie zum Beispiel das Erfordernis, dass der Schlusskurs am Auslöse-Tag oberhalb der vorherigen Tage, oberhalb der vorherigen Tage niedrig oder über den vorherigen Tagen hoch lag) nicht signifikant die Ergebnisse verbessert hat. Der stochastische Indikator vergleicht den aktuellen Schlusskurs mit der Preisspanne der vergangenen 21 Tage und gibt das Verhältnis als Prozentsatz an. Es wird oft in einem Nicht-Markt verwendet, um anzugeben, wann die Preise überkauft sind (stochastisch über 80) oder überverkauft (stochastisch unter 20). Der dreitägige Pullback-Scan sieht für Pullbacks in einem Trending-Markt, aber die stochastische Indikator kann nützlich sein, als ein Werkzeug, um die Tiefe des pullback zu messen. Das Hinzufügen eines Filters zu dem Basis-Scan, bei dem der stochastische Indikator kleiner als 70 ist, filtert flache Pullbacks aus. Das Hinzufügen dieses Filters zu dem dreitägigen Pullback-Scan erhöhte den ROI auf 126 und den Prozentsatz der Gewinner auf nahezu 68. Einige Händler verwenden den Moving Average Convergence / Divergence (MACD) - Oszillator, um ihre Trades zu unterstützen. Der MACD-Oszillator ist ein empfindlicher, kurzfristiger Impulsanzeiger. Wenn der MACD-Oszillator und der Preis beide ansteigen, nimmt das Momentum zu. Wenn MACD die Richtung umkehrt, kann es eine Warnung sein, dass die Preisaktion gestoppt wird. Jedoch, da eine Aktie, die die Anforderungen der Pullback-Scan hat bereits gesehen, die Preis-Aktion Stall, würden Sie nicht erwarten, dass die MACD sehr hilfreich sein. Noch einmal habe ich die dreitägige Pullback-Scan mit dem Zusatz eines Filters getestet, dass der MACD-Oszillator am Auslösertag positiv sein muss. Dies verringerte die Leistungsfähigkeit des Systems erheblich. Dies zeigt, dass es wichtig ist, die Auswirkungen von Filtern auf ein bestimmtes System zu testen, und nicht nur in Favoriten-Indikatoren ohne Daten hinzufügen, um ihre Verwendung zu unterstützen. Testen Sie immer Ihre Annahmen, bevor Sie echtes Geld in Gefahr setzen. SYSTEM-ERGEBNISSE Die ersten Tests der dreitägigen Pullback-Scan zeigten vielversprechende Ergebnisse. In der Praxis können Handelskandidaten unter Verwendung von kommerzieller Scansoftware oder durch Betrachten von Diagrammen gefunden werden. Die ersten Tests deuten darauf hin, dass Händler sollten für eine starke Menge am Auslösertag aussehen und erwägen, flache Pullbacks zu vermeiden. Einige Händler werden für ein vielversprechendes System, das Backtests weit über einen Zeitraum von mehreren Jahren suchen, und dann Handel. Da sich jedoch die Marktbedingungen ändern und nur wenige Systeme in allen Marktbedingungen funktionieren, können erhebliche Drawdowns auftreten, wenn das von Ihnen gewählte System nicht mit dem Markt Schritt hält. Eine Möglichkeit, Drawdowns zu minimieren, besteht darin, Ihr System auf verschiedenen Märkten zu testen und dann Regeln zu entwickeln, wann die vom System angebotenen Trades und wann sie ignoriert werden sollen. Abbildung 5 zeigt zwei bullische und zwei bearish Perioden in der Nasdaq. Das Testen der dreitägigen Pullback-Abtastung während dieser Perioden ergab die in 6 gezeigten Ergebnisse. Die Daten zeigen, daß das System während der bullisigen Perioden auf dem Markt gute Renditen erzeugt und während der Baisseperioden Geld verliert. Das System zeigte auch die Profitabilität während des Dreijahreszeitraums vom 4. Dezember 2000 bis zum 4. Dezember 2003, zu dem auch einer der schlimmsten Bärenmärkte gehört. Ich mag sehen, ein System Rentabilität während einer Periode einschließlich Stier und Bär Zyklen. Abbildung 5: Bullische und bärische Testperioden in der Nasdaq. Abbildung 6: Testergebnisse für unterschiedliche Marktbedingungen. Der Handel mit dem Markt ist ein wichtiger Bestandteil des Handelserfolgs. Langfristige Positionen in einem Markt, der Trending ist wie Schwimmen stromaufwärts kann es getan werden, aber seine härter als gehen mit der aktuellen. Ich mache gute Verwendung von Trendlinien und anderen Filtern zu bestimmen, wann zu folgen und wann, um Signale von meinem System zu ignorieren. Dieser Ansatz kann einen signifikanten Einfluss auf Ihr Endergebnis haben. Einer der Filter, den ich verwende, ist der 35-tägige einfache gleitende Durchschnitt der Nasdaq. Ich verwende die QQQ als Proxy für den Markt beim Backtesting. Die Einstufung des dreitägigen Pullback-Scans auf Perioden, in denen QQQ über seinem 35-Tage-Durchschnitt liegt, verbesserte den ROI während des dreijährigen Testzeitraums (4. Dezember 2000 - 4. Dezember 2003) von dem in den 6 bis 53 gezeigten 31 Der Prozentsatz der Gewinner-Trades stieg auf mehr als 56. Mit einem gleitenden Durchschnitt für Timing hält Sie während erhebliche Marktrückgänge, aber nicht bekommen Sie schnell genug, um den Handel während Bär-Markt-Rallyes. Zusätzlich zu diesen Techniken, benutze ich Unterstützung / Widerstand und Trendlinien auf der Nasdaq zu entscheiden, wann Pullback-Trades zu nehmen. Ich benutze die Nasdaq für Timing, weil es oft den Weg auf der oberen und unteren Seite. Wenn der Nasdaq kanalisiert, konzentriere ich mich auf Pullback-Trades, wenn der Index von der unteren Trendlinie abprallt. Wenn Nasdaq wurde Trending nach unten, werde ich anfangen Pullback-Trades, wenn die Trendlinie ist auf der Oberseite gebrochen. Dieser Ansatz dauert ein wenig Übung, aber es kann sehr effektiv sein. Ich habe den hier beschriebenen Ansatz verwendet, um eine Reihe von Handelssystemen zu bewerten. Auf diese Weise führe ich fort, Werkzeuge zu meiner Werkzeugkiste für Gebrauch unter verschiedenen Marktbedingungen hinzuzufügen, und bin selten ohne eine interessante Liste der Handel Kandidaten. Steve Palmquist ist ein Vollzeit-Händler mit fast 20 Jahren Erfahrung. Er ist der Gründer von Daisydogger, die kostenlose Marktanalyse, Trading-Tipps und Bildungsmaterial, einschließlich der Timely Trades Newsletter bietet. Wenn Sie an dem Code für die hier erwähnten Handelssysteme interessiert sind, mailen Sie bitte Palmquist bei codedaisydogger. Charts mit freundlicher Genehmigung von AIQ Charts Aktuelle und vergangene Artikel von Working Money, The Investors Magazine, finden Sie unter Working-Money. How to Trade Pullbacks Kauf Schwäche und Vertriebsstärke ist die Kunst, Pullbacks zu kaufen. Aktien, die in up Trends werden zurückziehen bietet ein geringes Risiko Kaufgelegenheit und Aktien, die in Down-Trends werden Rallye bietet eine geringe Risiko-Shorting-Chance. Als Swing Trader müssen Sie auf diese Möglichkeiten warten, weil passieren. Ist es nicht sinnvoller, einen Vorrat zu kaufen, nachdem eine Welle des Verkaufens stattgefunden hat, anstatt, gefangen in einem Verkauf-weg zu erhalten, macht es nicht sinnvoller, einen Vorrat kurz zu machen, nachdem eine Welle des Kaufens stattgefunden hat, anstatt, gefangen in einer Rallye absolut zu erhalten Sie kaufen eine Aktie, dann wollen Sie so viele Verkäufer aus der Aktie, bevor Sie in. Auf der anderen Seite, wenn Sie eine Aktie kürzen, dann wollen Sie so viele Käufer in der Aktie, bevor Sie in. Dies gibt Ihnen ein Niedrigen Risiko Eintrag, den Sie effektiv verwalten können. Kauf von Pullbacks und Shorting-Rallyes Wo kaufen Sie einen Pullback und wo kürzen Sie eine Rallye Sie kaufen sie und kurz sie in der Traders Action Zone (TAZ). Ist hier und Beispiel auf der langen Seite: Sehen Sie, wie Sie Aktien in starken Aufwärtstrends kaufen, nachdem eine Welle des Verkaufs aufgetreten ist Ok, jetzt hier ist ein Beispiel auf der kurzen Seite: Jetzt können Sie sehen, wie Sie Aktien nach einer Welle kurzschließen Des Kaufs erfolgt ist. Wenn Sie lange gehen, warten Sie auf den Rückgang in die TAZ und wenn Sie kurz warten, bis die Rallye bis in die TAZ. Sind alle gleich Nope geschaffen. Sie haben nur eine Standard-Pullback wie im Beispiel oben und dann haben Sie. Der erste Pullback Dies sind genau das, was der Name impliziert. Es ist das erste nach einem Trendwechsel. Wie identifiziert man eine Trendveränderung - wenn die 10 SMA die 30 EMA kreuzen. Danach passiert, Sie suchen einen Eintrag, wenn der Bestand in die TAZ gelangt. Hier ist ein Beispiel: Dies ist die zuverlässigste Art der Eintritt in eine Aktie und dies ist der wahrscheinliche Bereich, wo institutionelle Geld wird in die Aktie kommen. Wenn Sie nur ein Muster handeln, sollte dies sein Sie können in eine Aktie am Anfang eines Trends, an einem Punkt mit geringem Risiko zu bekommen, und Sie können Teilgewinne nehmen und fahren den Trend zur Vollendung Was können Sie mehr für Oh fragen Yeah, spricht von immer in den Anfang eines Trends. Dieses nächste Setup passt ordentlich in ein Elliott-Wellenmuster. Erste Pullback nach einem Breakout Es gibt eine andere Art von Pullback erwähnenswert und das ist der erste Pullback nach einem Breakout. Wenn Sie einen Bestand suchen, der seitwärts handelt oder ein Basismuster bildet und es plötzlich aus dem Muster herausbricht, können Sie schauen, um den ersten Pullback nach dem Ausbruch zu kaufen. Dies gibt Ihnen auch einen geringen Risiko Eintritt in eine Aktie, die wahrscheinlich den aktuellen Trend fortsetzen wird. Hier ist ein Beispiel: Die meisten Händler werden Ausbrüche kaufen. Das Wort Ausbrüche klingt so aufregend nicht es Das Problem mit Kauf Breakouts ist, dass es kaum jedes geringe Risiko. Denk darüber nach. Wenn Sie Aktien kaufen, wenn alle anderen sind, dann wer ist es, die Aktie zu kaufen, nachdem Sie bekommen in Auch in Betracht ziehen: Die Mehrheit der Ausbrüche scheitern und zurück (Pullback) zum Breakout-Punkt Vergessen Kauf Ausbrüche. Schritt weg von der Menge. Warten Sie für die Ausbruch Käufer zu bekommen Angst und verkaufen. Dies stellt die Pullback, dass Sie in mit viel geringeres Risiko und höhere Chancen, mit einem erfolgreichen trade. How zu handeln Forex Pullback-Muster Pullback-Muster sind ein häufiges Ereignis in Devisenmärkten, die bedeutet, es gibt viele Möglichkeiten zu haben, wenn Sie Sind in der Lage, sie zu erkennen. Leider sind sie aber nicht immer so leicht zu handeln, wie sie sind. Normalerweise kann ein Pullback beschrieben werden, wenn ein Markt um einen fairen Betrag von seinem letzten Peak fällt, aber nicht genug, um eine Umkehrung oder einen Marktabsturz anzuzeigen. In der Tat neigen Pullbacks ziemlich kleine Bewegungen von etwa 5-25 und bieten in der Regel eine gute Chance, an Bord der vorherrschenden Trend. (Mehr als 25 und ein Pullback beginnt eher wie eine Umkehr oder ein Crash-Ereignis aussehen). In der Tat, wenn ein Markt in einem Trend ist und der Preis zurückzieht, ist es immer verlockend für einen Händler, um auf die Gelegenheit zu springen und versuchen, sich dem Trend, aber der Händler muss immer müde sein, dass der Pullback nicht wirklich Werden. Obwohl Marktrückschläge aufgrund unterschiedlicher Faktoren auftreten können, zeigen sie sich oft in Zeiten geringer Marktvolumina. In diesen Situationen kann ein Pullback manchmal weg vom Putting sein, da der Markt für keinen grundlegenden Grund fällt. Allerdings sind diese oft hervorragende Gelegenheiten, sich dem jüngsten Trend anzuschließen, vor allem, wenn man Pech hatte, es beim ersten Mal verpasst zu haben. Wenn es wenig Volumen auf den Märkten gibt, trocknet die Liquidität, was bedeutet, dass der Preis fallen kann oder steigt leichter, da es weniger Geld braucht, um den Preis auf neue Ebenen zu drücken. Diese sind in der Regel große Chancen für Pullback-Händler, da der Trend noch intakt ist, aber der Markt hat einfach auf ein besseres Niveau für den Eintritt kommen. Einige Pullbacks werden über sehr kurze Zeiträume auftreten, so ist es wichtig, den Zeitrahmen zu verstehen, den Sie verwenden und entsprechend handeln. Zum Beispiel, wenn Sie auf eine 5-Minuten-Chart suchen, ist es nicht ungewöhnlich, den Preis ziehen zurück 20-30 in einer Angelegenheit von Sekunden zu sehen. Dies könnte eine gute Gelegenheit für einen schnellen Pullback-Handel bieten, aber Sie müssen immer von den längeren Zeitrahmen müde sein. Zum Beispiel könnte ein kleiner Pullback in einem 5-minütigen Chart der Beginn eines viel größeren Pullovers auf einem Stunden-Chart sein. Es kann sogar ein Teil einer längerfristigen Korrektur sein. Daher ist es immer sinnvoll, verschiedene Diagramme über verschiedene Zeitrahmen zu prüfen, bevor Sie eine Position eingeben. Es ist auch sinnvoll, Ihre Handelsdauern für den Zeitrahmen, den Sie beobachten, zu halten. Zum Beispiel, wenn Sie einen Rückzug auf einem 5-Minuten-Chart handeln, versuchen Sie nicht, Ihren Handel für länger als eine Stunde zu halten. Ebenso, wenn Sie sich auf eine tägliche Chart, wollen Sie nicht mehr als 8-10 Tage warten. Wenn der Markt nicht angefangen hat, aufzusteigen, wo Sie gehofft haben, dass es bis zu diesem Punkt, dann wahrscheinlich nie wird. Über Autor